黑石、贝莱德、高瓴:碳中和正改变全球资产配置格局

原标题:黑石、贝莱德、高瓴:碳中和正改变全球资产配置格局

来源:资管网

前言

贝莱德表示,全球金融业正处于重大变局的前夜,碳中和目标将改变全球资产配置格局。

贝莱德指出,旗下1.8万亿美元主动投资将在今年全面撤出动力煤投资。

黑石表示,对碳排放没有采取积极措施的企业,将会被剔除出投资组合。

碳中和,一个过去看来虚无缥缈的目标,正在成为全球经济走出新冠疫情世纪重创的可操作性路线图。

配置低碳经济实体,一个长期、巨大的投资机会,正在徐徐展开。

全球著名资管机构黑石、贝莱德、富达基金,还有中国的高瓴资本等,已经开始深度参与这一赛道。

全球最大的资产管理公司黑石(BlackRock)公开表示,对碳排放没有采取积极措施的企业,将会被剔除出投资组合。

黑石CEO拉里·芬克(Larry Fink)表示,当下投资风向正在发生“结构性转变”,机构更愿意将资本投向在环境、社会与公司治理,即ESG领域表现突出的可持续发展企业。

“从汽车到银行,从石油到天然气公司……2020年ESG领域表现较好的企业,都比同行业其他企业业绩表现得更好,享受’可持续性估值溢价’。”

回顾2020年的a股市场,光伏和新能源汽车产业链,大部分公司股价翻倍;在港股市场和美股市场,出现一批股价一年翻10倍的公司。资本市场已经提前预见到,一场新能源变革的新经济革命,正如朝阳般喷薄而出。

碳中和,是人类命运必须迈向的终极命题;新能源,是人类唯一的未来之路,正如日出之阳。

公开统计显示,美国ESG市场规模超17万亿美元(US SIF数据),加拿大ESG市场也超过3万亿美元(RIA数据),全球ESG基金规模突破1.26万亿美元(晨星数据)。

中国央行货币委员会委员马骏,也于近日表示,中国的低碳经济投资,将超过100万亿级;金融行业如果不前瞻性研究低碳经济,将在未来失去一个巨大的发展机会。

马骏认为,银行在审核企业的贷款指标中,要考虑申请贷款的企业是否能够做到碳减排达标,银行还要计算放出去的贷款将在经济运行中减少多少二氧化碳。

中国央行的这一表态,意味着金融行业正在制定量化的、可执行的碳减排指标,通过金融这个制高点,鼓励碳减排企业,惩罚高碳排放企业。

中国央行的金融指挥棒,将使ESG成为衡量企业“长跑能力”的关键指标,符合ESG理念的企业会在恶劣的市场环境更好生存下来,给投资者以更稳健的回报。

全球资管巨头黑石,目前管理着8.7万亿美元的资产,其中包括5万亿美元被动指数投资工具。从某种意义上来说,黑石是全球所有大型企业的重要股东,是全球投资的重要风向标。

黑石转向对低碳经济的配置,是投资理念的重大突破,将引领国际资本在投资策略上的重大转变。

2020年12月,富达、施罗德、LGIM、瑞银、威灵顿管理公司、DWS在内的全球30家最大的投资机构,集体承诺将通过投资组合来促进企业减少碳排放,为2050年碳净零排放提供助力。

贝莱德基金,作为管理着8.6万亿美元资产的巨头,在ESG上立场坚定。该公司首席执行官拉里·芬克承诺,公司的所有投资都将考虑ESG因素。

在2020年初给客户的信中,贝莱德表示,全球金融业正处于重大变局的前夜,碳中和目标将改变全球资产配置格局。贝莱德指出,旗下1.8万亿美元主动投资将在今年全面撤出动力煤投资。

自2002年推出首只ESG ETF——贝莱德旗下的安硕MSCI美国ESG精选以来,全球此类产品的数量和多样性稳步增长。目前,全球ESG ETF行业包括393只产品,它们来自25个国家31个交易所的92家提供商。

在全球迈向碳中和这一大背景下,即使沙特这种以石油经济为主的市场,都意识到环保和社会责任的重要性。

沙特阿拉伯证券交易所在2020年8月表示,计划2021年与摩根士丹利资本合作推出一系列环境、社会和治理指数,以帮助投资者更好投资沙特市场。

晨星公司提供的行业数据显示,低碳经济行业正在以每年上千亿美元的规模增加,而2020年的资金流入表明,这一市场仍在加速发展。

张磊管理的高瓴资本,在2020年底,158亿元买入国内太阳能多晶硅龙头隆基股份,5亿元参与上游硅料企业通威股份定增,以重金宣布对新能源经济的长期看好。

责任编辑:樊文佳

发表评论